Анализ функциональных взаимосвязей сложных социально-экономических явлений - Часть 21

В процессе декомпозиционного анализа доходности капитала банка используется взаимосвязь следующих показателей:

доходность капитала (ПК): Анализ функциональных взаимосвязей сложных социально-экономических явлений;

маржа прибыли (МП): Анализ функциональных взаимосвязей сложных социально-экономических явлений;

коэффициент использования активов (доходность активов - ДА):

Анализ функциональных взаимосвязей сложных социально-экономических явлений;

мультипликатор капитала (МК): Анализ функциональных взаимосвязей сложных социально-экономических явлений.

Каждый из этих показателей является контрольным индикатором того или иного аспекта банковских операций.

Так, маржа прибыли МП отражает эффективность управления затратами и политику установления цен на банковские услуги. Она служит мерой способности контролировать расходы и уменьшать налоги. Маржа прибыли также частично является объектом контроля и управления со стороны менеджеров. Этот показатель напоминает о том, что банки могут увеличивать свои доходы и размер выплат, идущих на дивиденды, эффективным контролем за расходами и максимизацией доходов. Аналогично руководство банка может увеличить среднюю доходность активов банка (или использования активов) взвешенным перераспределением активов банка в пользу доходных кредитов и инвестиций, избегая при этом повышение рисков.

Коэффициент использования активов, или доходность активов, отражает политику управления портфелем (особенно в части структуры активов банка и доходов по ним).

Мультипликатор капитала отражает финансовый рычаг или политику в сфере финансирования - избранные источники формирования банковских ресурсов. Мультипликатор является показателем того, какое количество денежных единиц должно обеспечивать каждую единицу собственного капитала и, соответственно, какую часть ресурсов банка может быть представлен в форме долговых обязательств.

Между показателями существует такая связь:

ПК = МП ∙ ДА ∙ МК.

Аналогичная связь между индексами этих величин:

ИПК = ИМП ∙ ИДА ∙ ИМК.

Анализ ПК осуществляется на основе следующих формул:

Общий индекс ПК:

Анализ функциональных взаимосвязей сложных социально-экономических явлений.

Абсолютный прирост ПК за счет всех факторов рассчитывается как разница между числителем и знаменателем индекса:

Анализ функциональных взаимосвязей сложных социально-экономических явлений.

2. Изменение ПК за счет МП:

Анализ функциональных взаимосвязей сложных социально-экономических явлений,

foto_00046.jpg